日前，包括銀保監(jiān)會主席郭樹清、副主席曹宇、周亮、梁濤和祝樹民在內(nèi)的多位銀保監(jiān)會相關人士相繼撰文，對金融業(yè)，尤其是銀行保險業(yè)加強公司治理的重要意義和重要措施予以闡述。最近公開征求意見的《中華人民共和國商業(yè)銀行法(修改建議稿)》也專門新設“商業(yè)銀行的公司治理”相關章節(jié)，通過立法方式來完善商業(yè)銀行公司治理要求。

業(yè)內(nèi)人士表示，我國金融機構公司治理與高質(zhì)量發(fā)展的要求相比還有差距，也由此引發(fā)一些風險事件。部分中小機構暴露出股東股權和關聯(lián)交易方面的亂象，部分機構“三會一層”未能發(fā)揮真正的作用。針對以上問題，金融業(yè)公司治理亟待進一步加強。

金融機構公司治理與高質(zhì)量發(fā)展要求存差距

郭樹清撰文指出，金融機構多數(shù)具有外部性強、財務杠桿率高、信息不對稱嚴重的特征。只有規(guī)范的公司治理結(jié)構，才能使之形成有效自我約束，進而樹立良好市場形象，獲得社會公眾信任，實現(xiàn)健康可持續(xù)發(fā)展。

2013年，《商業(yè)銀行公司治理指引》發(fā)布，經(jīng)過多年實踐，我國銀行業(yè)公司治理取得積極成效，但業(yè)內(nèi)人士普遍認為，我國金融機構公司治理與高質(zhì)量發(fā)展的要求相比還有差距。

“主要表現(xiàn)為一些機構黨的領導和黨的建設薄弱;股權關系不透明不規(guī)范;股東行為不合規(guī)不審慎;董事會履職有效性不足;高管層職責定位存在偏差;監(jiān)事會監(jiān)督不到位;戰(zhàn)略規(guī)劃和績效考核不科學。就中小銀行和保險、信托公司而言，最突出的不良案例是大股東操控、內(nèi)部控制，還有比較普遍的行政干預現(xiàn)象。”郭樹清表示。

招聯(lián)金融首席研究員董希淼對《經(jīng)濟參考報》記者表示，目前我國金融業(yè)公司治理最大的問題在于出資人和股東沒能真正發(fā)揮作用，公司治理“形似而神不似”，沒能真正發(fā)揮內(nèi)部約束的作用。在一些金融機構，股東大會只是“走形式”、監(jiān)事會則陷入了“花瓶”的尷尬境地，這些機制在公司治理中未能發(fā)揮其應有的作用。

進一步強化金融機構公司治理已成為業(yè)內(nèi)人士的共識。日前，人民銀行就《中華人民共和國商業(yè)銀行法(修改建議稿)》公開征求意見，值得注意的是，《中華人民共和國商業(yè)銀行法(修改建議稿)》專門新設第三章“商業(yè)銀行的公司治理”。人民銀行在起草說明中表示，防范化解重大金融風險是金融工作的核心目標和基本底線。針對近期中小銀行風險事件中暴露出的公司治理機制和風險處置機制不健全等問題，亟需在立法中完善商業(yè)銀行公司治理要求，強化內(nèi)部控制與資本約束，健全處置與退出安排。

股權管理、股東行為規(guī)范成重中之重

在金融業(yè)公司治理相關的亂象中，部分中小機構股東股權和關聯(lián)交易方面暴露出的問題表現(xiàn)得尤為突出。有的銀行股權關系不規(guī)范，甚至存在股東代持、隱性股東等問題。有的銀行降低股權管理要求，放松股東標準。有的銀行的大股東通過違規(guī)關聯(lián)交易進行利益輸送，將機構作為自身“錢袋子”。“必須下大力氣加強股權管理、規(guī)范股東行為。”銀保監(jiān)會副主席梁濤撰文指出。

以恒豐銀行為例，其在2019年經(jīng)歷了重大的股權重組，通過老股東縮股、地方政府注資、引入新的戰(zhàn)略投資者等措施，注入了1000億元的股本資金。“在現(xiàn)有股東中，既有中央?yún)R金公司、山東省金融資產(chǎn)管理公司這樣的國家級、省級的專業(yè)金融資產(chǎn)管理公司，也包括大華銀行這樣具有國際視野的戰(zhàn)略投資者。這種股權結(jié)構既能保證決策的專業(yè)性和統(tǒng)一性，也能發(fā)揮較好的制衡作用，有效約束控股股東行為，防止控股股東不當干預機構經(jīng)營。”國家金融與發(fā)展實驗室副主任曾剛表示。其他一些中小金融機構在改善股權結(jié)構和規(guī)范股東行為方面也進行了探索。杭州銀行黨委書記、董事長陳震山此前在銀行業(yè)例行發(fā)布會上表示，杭州銀行成立以來先后通過引進境外投資者、發(fā)行上市、定向增發(fā)等方式，初步構建了包括國有資本、境外資本、民營資本、專業(yè)機構投資者以及社會公眾資本在內(nèi)的多元股權結(jié)構，股權結(jié)構呈現(xiàn)“小集中、大分散”的特點。據(jù)介紹，其第一大股東澳洲聯(lián)邦銀行持股15.57%，第二大股東杭州市財政局持股11.86%，第三大股東浙江民營企業(yè)紅獅控股集團持股11.81%，前十大股東持股比例穩(wěn)定在65%左右。

董希淼表示，規(guī)范股東行為的第一步就是要選好股東。他說，必須要對股東資質(zhì)進行穿透式監(jiān)管。提高銀行股東門檻，股東應充分考慮銀行作為風險經(jīng)營機構應盡的義務，避免貪圖分紅或者融資便利等短期行為，杜絕將銀行作為“提款機”。針對關聯(lián)交易，他也指出，要予以進一步規(guī)范。他強調(diào)要充分發(fā)揮董事會關聯(lián)交易委員會的作用，對中小上市銀行關聯(lián)交易加強審計，提升關聯(lián)交易信息披露的透明度。

完善“三會一層”做到有效治理

我國銀行保險業(yè)普遍建立了以股東大會、董事會、監(jiān)事會和高級管理層即“三會一層”為主體的公司治理組織架構，不過，業(yè)內(nèi)人士表示，我國金融機構的“三會一層”距離做到實現(xiàn)真正有效治理還有差距。

“在部分地方，存在地方黨委政府直接對中小金融機構高管進行任免的情形，股東大會、董事會的選舉作用不能充分發(fā)揮。更為普遍的現(xiàn)象是，監(jiān)事會依據(jù)法律法規(guī)和商業(yè)銀行章程履行監(jiān)督的職責發(fā)揮的不夠充分。”董希淼說。

《中華人民共和國商業(yè)銀行法(修改建議稿)》對進一步完善“三會一層”作出了明確規(guī)定，包括突出董事會核心作用，規(guī)范董事會專門委員會、獨立董事等事項。提升監(jiān)事會獨立性與監(jiān)督作用，建立監(jiān)事會向監(jiān)管機構報告機制，等。

董希淼也建議，要完善中小上市銀行董事會成員的推薦、提名程序，大幅度提高獨立董事比例，改進獨立董事激勵機制。監(jiān)事會應嚴格按照我國法律和監(jiān)管要求，切實做好對董事會、高管層的履職監(jiān)督，扎實開展風險、內(nèi)控和財務監(jiān)督，按季度定期形成監(jiān)督報告。

關鍵詞： 監(jiān)管立法 金融機構